公司治理与管理控制的交互作用及影响机制研究

本项目以公司治理理论发展和中国公司治理、管理控制实践特有的复杂多样性对理论创新的需求为导向，在提出并界定公司治理、管理控制、绩效评价公平性、目标一致性、创造性产出等核心概念的基础上，探索并构建一个研究公司治理与管理控制交互作用的理论分析框架，以多种方法加以验证。在理论分析的基础上，以战略实施为主线，运用案例、实证、实验和模拟等方法研究公司治理是如何影响管理控制的；以绩效评价为切入点，研究公司治理与绩效评价公平性、目标一致性、创造性产出关系；研究公司治理主体对管理层实施的绩效评价与管理层对业务单元和组织成员实施的绩效评价的关系，分析绩效评价公平性的影响；研究不同的治理机制与管理控制组合对战略实施产生什么影响，这些组合如何影响目标一致性和创造性产出；寻找适应动态环境的公司治理与管理控制组合模式等，分析其影响机制、提炼出主要的驱动因素，为企业可持续发展和核心竞争力的提升提出建议。

本项目基于公司治理理论和管理控制理论，以绩效评价公平性、目标一致性、信息披露行为、专用性资产和创造性产出为核心，以公司价值、信息披露质量、公司透明度、信用风险管理、盈余质量、投资效率等提升为目标，将管理控制与公司治理有效的结合起来，同时配合信息披露理论、战略管理理论、控制理论、组织行为理论、仿真模拟理论等为指导，动态性研究公司治理与管理控制交互作用的过程，以新的视角检验这些理论的有效性。通过构建实证模型，进而研究得出外部融资是非财务信息和投资效率之间的中介变量，同时还研究了外部制度约束的影响；分析在以关系经济、市场不均衡等为显著特征的中国新兴市场环境下，公司价值对自愿披露的影响；将治理人、经理人以及制度环境多个要素纳入一个系统，仿真模拟权力发展和惩罚力度两种环境因素对治理人监督与经理人操纵战略绩效信息行为间的交互过程的影响；以内部审计双重领导为背景，结合董事长和总经理的权力配置，设计内部审计双重委托代理实验，进行了角色对内部审计治理活动分析的实验研究；通过使用中国制造业上市公司面板数据实证检验，董事长成熟度对薪酬差距竞争性和公平性的调节力度和倾向及其对薪酬差距与创造性产出关系的调节作用；通过实地调研，以云南白药为例，探讨了资产专用性对控股股东行为和企业成长性的影响，进行了管理控制系统的案例研究。