信息计量经济学的理论和应用

Modeling High Dimensional data has achieved significant progress in the 21st centuary, while data-based information-theoretic Econometrics has become the important method in modern econometric research. Information-theoretic Econometrics include the popular Empirical Likelihood method, the Generalized Method of Moment, the Maximum Entropy method and so on. The inference method based on Maximum Entropy Principle has not gained supposed development in the past decade, even though it has shown significant superority in solving the problems in the classical Econometrics research. This project will systematically develop the theory and practice of the maximum entropy based Information-theoretic Econometrics in the setting of high dimensional data, with the world-wide research advantage of our team. The project also includes the application of the theoretical results to the real world problems in economics and management. The importance of the projects lies mainly in two aspects. On the one hand, the project emphasizes the theoretical studies that provid the liable basis for the applied researchers in the modeling, estimation and testing when confronted with high dimensional data. On the other hand, the project also applies the theory developed therein to empirical problems, with the use of the Chinese data, to contribute to the untangle the real economic issues in China.

21世纪高维数据建模迅速发展，基于数据的信息计量经济学（Information-Theoretic Econometrics）逐步成为当今计量经济学研究的重要方法。信息计量经济学包含常见的经验似然法，广义矩方法，最大熵方法（Maximum Entropy）等。尽管基于最大熵的方法在传统的计量经济研究中显现出很强的优越性，其在高维信息计量经济学研究仍然处于起步阶段。 本项目将根据研究队伍已经具备的国际领先优势，系统的发展基于最大熵原理的信息计量经济学在高维数据建模中的理论研究，并结合计量理论对经济管理中的实际问题进行应用。本项目的重要性体现在两方面。一方面着重于信息计量理论的研究，为应用经济学者提供高维数据建模，估计和检验的可靠计量工具。另一方面是将计量理论应用到实证分析，利用中国的数据为我国经济中的实际问题的研究作出贡献。

随着大数据时代的到来和数据科学的快速发展，分析和处理数据成为经济学和管理学研究中重要的研究模式和手段。计量经济学为经济学和管理学数据分析提供重要的研究工具，在企业管理、劳动经济学、宏观经济学等各个分支学科发挥重要的指导作用。本项目研究信息计量经济学的理论和其在管理学中的应用。..在计量经济学理论研究上，本项目建立了基于熵的计量经济学模型平均方法，将数据观测的不确定性和模型不确定性结合起来，构建建模中的不确定性度量，从而提出基于熵的参数模型和非参数模型的模型平均方法，推导了估计量的渐近性质，讨论了假设检验等。同时，本项目还研究了带约束信息下的非参数建模、估计和预测，提出了新的估计量并研究了其理论性质。另外，我们研究了非平稳数据的模型平均，在非平稳协整模型下，提出了有效的模型平均和预测方法。..在实证应用上，对企业经理人的选择进行了基于模型平均的研究，发现经理人是否与家族有关对企业盈利有着显著的影响，也发现新的估计方法比文献中的估计方法得到的估计值更加准确；同时，我们也研究了教育对工资水平的影响，发现基于模型平均的非参数方法能得到对工资水平的更加准确的预测。另外，我们也研究了中国消费者价格指数的建模和预测，改善了传统宏观金融中的货币数量论，更加精准的刻画了价格、经济总量和货币发行量的关系。..本项目在国内外期刊上发表论文8篇，为基于熵的信息计量经济学的建模和模型平均提供了一个框架，为非参数建模和模型平均奠定了理论基础，对中国的实际经济研究提供实证分析。本项目具有一定的理论意义和实践价值。理论方面的研究为日后的计量经济理论的发展打下基础，也为经济学应用提供了数据分析的工具；实证分析结合中国数据，为中国经济发展中的实际问题作出贡献。