截面个体变系数面板数据模型中的分位数回归方法及其应用

This research considers quantile regression for heterogeneous panel data models. Due to individual specific characteristics, parameter heterogeneity is present in most applications. Existing quantile regression estimation, pioneered by Koenker(2004), is invalid when the individual slope coefficients are heterogeneous. We propose a two step quantile regression method that is valid in heterogeneous panel data models. Under general conditions, the proposed estimator is consistent and asymptotically normal. We also propose a test of parameter heterogeneity and obtain the distribution of the test statistic under the null hypothesis of parameter homogeneity. A Monte Carlo experiment is used to demonstrate the finite sample properties of the proposed estimator. The research considers three applications in which the proposed estimation method is appropriate. The first application investigates the effect of R&D expenditure on the firms with low profit. The second application examines how pollution affects the economic performance of the less developed areas. The third application considers the relationship between the education expenditure and the human capital accumulation, focusing on less developed regions.

截面个体变系数面板数据模型目前在计量经济学领域受到重点关注，在金融学、经济学、社会学、心理学等多个研究领域都有广泛应用。但在现有的面板数据分位数回归方法中，全部假设截面个体系数相等，因而无法得到一致的估计量，这严重约束了其应用性。在此背景下，本研究对于截面个体变系数面板数据中的分位数回归方法进行科学系统全面的研究。我们将提出一个全新的两步估计方法，而且将证明所提出的新方法得到的估计量是一致的并具有大样本下的渐近正态分布。本研究还将提出一个可以检验面板数据模型中是否存在截面个体系数不同的情况的全新的统计检验，同时得到该检验值在原假设下的分布。我们将应用本研究的理论成果完成三个实证研究方面的中英文论文，包括公司金融，环境经济，劳动经济三个领域的研究，并将应用本研究提出的新模型和新估计方法得到当前研究未能分析和注意到的结果，从而在实证研究方面做出新的贡献。

本课题以分位数回归方法在截面个体变系数面板数据中的应用为研究主线，分为理论研究与实证研究两个部分。理论方面研究了分位数回归方法在截面个体变系数面板数据中如何应用以及弱识别情况下如何利用普遍存在的不等矩条件减小置信区间估计值的面积。我们首先在截面个体变系数面板数据中提出了一个分位数估计量，并得到该估计量的统计分布。然后，我们将分位数回归推广到更普遍的矩估计框架下，研究当模型存在弱识别的情况下如何缩小置信区间估计量的面积。我们提出通常情况下，模型中都存在不等矩条件，将这些不等矩条件加入到置信区间的估计中可以显著缩小置信区间估计量。我们提出了一个统计量并得到了它的大样本分布。同时，我们还为实际应用提供了两个计算置信区间的具体方法。..实证方面研究了多个方面的实证问题。主要研究了：（1）绿色科技推广中以企业的视角研究影响企业决策的因素；（2）政府财政资金错配对于企业生产效率的影响；（3）企业负税与经济波动相关关系的方向性；（4）临时教师和分班教学对于学生学习成绩的影响；（5）建国后汉族人口大规模移民新疆对于新疆经济的影响。本研究的主要发现有：（1）影响企业决策的因素有对技术的了解，金融资源的可得性，企业的管理能力以及宏观社会经济因素。分析不同类型的企业，结果显示，不同规模的企业以及处于不同改造阶段的企业决策考虑的因素有很大差异。但是，不同所有制下的企业的决策因素却没有差异；（2）政府财政资金存在严重的错配，同时财政资金的配置会影响企业的全要素生产率。所以，观察到的财政资金错配是一个叠加效应。一方面是我们之前熟悉的政府资金配置给了低效的企业，另一方面是我们研究发现的资金配置使得到政府订单的企业效率更低，进而加剧了错配的问题；（3）企业的负税与经济波动呈顺周期关系。这主要的原因是地方政府在经济下行期面临财政压力，进而提高税收。地方政府的这一政策特点抵消了中央政府的逆周期财税调控政策。（4）临时教师通过给与自己所教的学生不合理的高分使自己学生的学习成绩看起来与在编教师没有差异。分班教学研究中发现，增加教学时长可以提高学生成绩，而较好的同伴可以提高学习成绩。分班教学由于赋予了学生学术标签，影响学生对自己学习能力的自我认知，对自己的期望，以及对学习的知识的兴趣。（5）汉族移民对新疆经济发展有着正向的长期影响。这个影响主要由于汉族移民提高了当地社会企业家精神和当地平均的受教育程度。