高维度下联立方程组和工具变量模型的估计、统计推断和模型选择

Huge amount of data are generated daily from various economic activities. The data storage, data collection and processing technology are undergoing fast development. Econometrics is a discipline which studies economic data using statistics, economics and mathematics. The new big data era has brought new contents and challenges for econometrics. High dimensional econometric problems mainly focus on: 1) many heterogeneous units in the structural model and the network structure; 2) many variables, many factors etc., which involving model selection, estimation oracle properties and inference and In this project, we focus on the following high dimensional microeconometrics issues: 1, system of equations for many heterogeneous units; 2, high dimensional instrumental variable theory, and the GMM extension; 3, applications of high dimensional econometrics in economic development, cross sectional returns, portfolio management, corporate finance, and environmental economics.

现代经济、金融活动中每时每刻都产生出大量的数据。而信息存储、数据收集以及信息处理技术的创新和发展给计量经济学理论带来了新的研究问题和挑战。在大数据时代背景下高维度计量经济学正逐渐成为理论和应用问题上的研究热点。高维度计量经济学的研究内容主要为多差异性个体的联立结构模型和网络结构的研究；多变量、多因子模型的估计、选择以及推断等。本课题对这一类问题进行系统性的理论研究并通过现实大数据进行实证问题研究。本课题主要研究下列高维度问题下的微观计量问题：1，多个差异性个体的联立方程估计；2，高维度工具变量理论，及其广义矩估计下的拓展问题；3，在经济增长、横截面回报率、资产投资组合、公司金融、环境经济学等方面的实证经济研究。

现代经济、金融活动中每时每刻都产生出大量的数据，例如医疗保健、股市交易、网络电商等等。而信息存储、数据收集以及信息处理技术的创新和发展给计量经济学理论带来了新的研究问题和挑战。在大数据时代背景下高维度计量经济学正逐渐成为理论和应用问题上的研究热点。高维度计量经济学的研究内容主要为多差异性个体的联立结构模型和网络结构的研究；多变量、多因子模型的估计、选择以及推断等。本课题对这一类问题进行系统性的理论研究并通过现实大数据进行实证问题研究。本课题主要研究下列高维度问题下的微观计量问题：1，多个差异性个体的联立方程估计；2，高维度工具变量理论，及其广义矩估计下的拓展问题；3，在经济增长、横截面回报率、资产投资组合、公司金融、环境经济学等方面的实证经济研究。在研究成果方面，本项目负责人在国际一流期刊上发表论文3篇，国际重要会议论文4篇，SCI/SSCI论文6篇，均为第一标注项目论文。项目的科研成果在经济政策评估、医疗健康产业、体育经济等领域有较为重要的应用前景。在理论与应用工具变量方法、大维方程组、处理效应和机器学习因果推断等领域有所贡献。